端侧AI产业链投资前景

这篇内容深入探讨了边缘人工智能领域的蓬勃发展，着重介绍了硬件设备在部署大规模人工智能模型中的重要作用，特别是在智能手机行业中。它强调了市场竞争向以人工智能驱动的软件体验转变的趋势，以及全球智能手机出货量预计将在2024年反弹的预期。值得注意的是，它突出了人工智能眼镜的出现以及耳机有望成为个人人工智能助手的主要硬件的潜力。文章还涉及经济因素和行业政策对人工智能行业投资方向的影响。如果您对人工智能进步及其在消费电子产品中的整合，以及该领域内的投资机会和风险感兴趣，这篇内容提供了有价值的见解。- 端侧AI产业链投资前景看好，巨头相继入局。 - DeepSeek发布的R1模型降低了训练和推理成本，推荐关注端侧应用场景的发展。 - 国内物联网模组厂商在端侧AI领域具备先发优势，并积极进行产业布局。 - 云厂商的资本开支持续增长，推动算力基础设施产业链发展。 - 端侧硬件设备是将大模型能力进行实物化输出落地的关键环节。 - AI终端设备的发展将带来硬件升级，重点关注算力、存储、连接、电力等环节。 - AI手机的发展将推动智能手机市场进入新的竞争阶段。 - AI大模型与智能手机结合有望驱动新一轮换机周期。 - 技术正为智能手机市场注入新的活力，AI手机有望改善用户体验、创造差异化竞争优势。 - 全球智能手机出货量在2023年下降，但预计2024年将恢复增长。 - 2024年全球智能手机出货量预计约12亿部，同比增长2.8%。 - 2023年中国智能手机出货量下降，但预计2024年将恢复增长。 - AI手机由高端机型向中端机型渗透，渗透率将快速提升。 - 苹果和华为将在9月10日举行发布会，推动端侧AI进程。 - AI眼镜、耳机和音箱等产品有望迎来新的发展机遇。 - 预计2024年AI手机渗透率将达到17%，折叠屏手机市场有望发展。 - 苹果和华为发布会将推动端侧AI进程，苹果提出Apple Intelligence概念，华为发布Harmony Intelligence和ADS 3.0。 - 头部AI产品MAU保持增长，AI陪护类产品月活数据更亮眼。 - 投资方向建议积极看待行业政策催化和业务逐季改善变化。 - OpenAI于7月19日发布了GPT-4o mini，性能和价格上具有显著优势。 - GPT-4o mini支持文本和视觉输入，并在多模态推理、数学和编码任务上表现出色。 - 大模型逐渐向小型化发展的趋势，谷歌和Anthropic推出了性能强大的小版本Gemini-flash和Anthropic的Claude 3 Haiku。 - 算力仍然是大模型持续迭代的根本动力，AI走向端侧是大势所趋。 - 苹果推出了Apple Intelligence并与OpenAI合作，加速布局端侧AI半导体。 - 端侧AI打开更多可能性，包括聊天机器人、文生图、文生视频应用等。 - 算力中心和端侧设备对云端内存需求呈高景气度。 - AI手机的发展有望催化换机潮，硬件巨头布局AI PC决心强烈。 - AI PC产品的涌现将催化PC市场复苏反弹，本土厂商有望崛起并引领产业链成长。 - 中国台湾厂商在PC市场发展中占据优势，但传统Wintel生态正遭受挑战。 - AI技术的落地可能会面临挑战和困难，行业竞争激烈，中美贸易摩擦也存在风险。 - 本订阅号只面向符合《证券期货投资者适当性管理办法》规定的机构类专业投资者。 - 订阅本订阅号不代表成为中信建投的客户。 - 本订阅号不是中信建投研究报告的发布平台，内容来自已发布的研究报告或对报告的跟踪与解读。 - 提醒订阅者参阅完整的研究报告，关注关键假设、评级、目标价等内容。 - 本订阅号的资料仅代表发布当日的判断，观点可能会根据后续报告进行更改。 - 中信建投的销售人员、交易人员等可能发表与本订阅号不一致的市场评论和观点。 - 本订阅号不提供投资建议，订阅者应自主决策并承担投资风险。 - 未经中信建投许可，任何机构和个人不得转发、复制、发布或引用本订阅号的内容。